تحليل المخاطر — شارب وبيتا والتقلب وأقصى تراجع للمحفظة
يحسب التقلب السنوي وأعمق تراجع ونسبة شارب وبيتا مقابل BIST 100 لمحفظتك من بيانات يومية حتى عامين.
أضف أصولاً إلى محفظتك أولاً لإجراء تحليل المخاطر.
اذهب إلى المحفظةتأخذ الأداة سجل الإغلاق اليومي لكل أصل وتبني منحنى قيمة بالليرة باستخدام كمياتك الحالية، ثم تشتق منه مقاييس المخاطر.
تُعرض النتائج بالليرة والدولار والقيمة الحقيقية (المعدّلة للتضخم). هذه محاكاة تطبّق التوزيع الحالي على الماضي؛ وليست تنبؤاً.
ما هو التقلب وأقصى تراجع؟
التقلب هو الانحراف المعياري السنوي للعوائد اليومية — أي مدى تذبذب المحفظة. وأقصى تراجع هو أعمق خسارة من قمة سابقة؛ ويلخّص أسوأ لحظة مرّت بها المحفظة تاريخياً.
لماذا تعتمد نسبة شارب على المعدل الخالي من المخاطر؟
تقيس نسبة شارب العائد الزائد لكل وحدة مخاطرة: (العائد − المعدل الخالي من المخاطر) ÷ التقلب. في تركيا يكون المعدل الخالي من المخاطر (فائدة الودائع بالليرة) مرتفعاً، لذا فإن عدم طرحه يضخّم النسبة بشكل مصطنع؛ ولهذا يستخدم الحساب فائدة الودائع الحالية بالليرة.
ماذا تخبرك بيتا؟
تُظهر بيتا مدى تحرك محفظتك مع مؤشر السوق (هنا BIST 100). القيمة 1 تعني التحرك بالتوازي، وأكثر من 1 أكثر تقلباً، وأقل من 1 أهدأ، والسالبة عكسية. وفي المحافظ ذات الثقل العملاتي المشفّر يكون معنى بيتا مقابل BIST محدوداً.
هل هذه أداة تنبؤ؟
لا. كل المقاييس تصف السلوك الماضي ولا تضمن العائد أو المخاطر المستقبلية. البيانات محدودة بـ 730 يوماً (نحو عامين) وقد يكون للأصول المضافة حديثاً سجل قصير. التقلب المنخفض لا يعني “آمناً” ونسبة شارب المرتفعة لا تعني “استثماراً جيداً”.